今から千二百年ほど前、二羽の白鷺が海に足を浸し、傷を癒しているのを一人の漁師が見つけ、飛び立った場所に行ってみると、海の中からお湯がわき出ていたという伝説から、湯の湧く浦「湧浦」、これが後に「和倉」となった。
現在の駅名「和倉温泉」は昭和５５年７月１日に駅舎改築とともに改称された。
能登島への入り口「能登島大橋」を渡る際は、ここからバスに乗り換え。